VCBF ghi dấu tài sản tăng 93,8% vượt VN-Index 2024

Tổng tài sản quỹ mở VCBF tăng 93,8%, đạt 2.083 tỉ đồng, vượt xa VN-Index nhờ chiến lược đầu tư dài hạn và chọn lọc doanh nghiệp.

Quỹ mở VCBF vượt trội thị trường chứng khoán

Công ty TNHH Quản Lý Quỹ Đầu Tư Chứng Khoán Vietcombank (VCBF) ghi dấu ấn mạnh mẽ trong năm 2024, với tổng tài sản các quỹ mở tăng 93,8% so với cùng kỳ, đạt gần 2.083 tỉ đồng. Tại Đại hội Nhà đầu tư thường niên 2025, lãnh đạo VCBF công bố tất cả quỹ mở đều vượt xa mức tăng 12,1% của chỉ số VN-Index, khẳng định chiến lược đầu tư dài hạn hiệu quả.

Quỹ VCBF-MGF đạt lợi nhuận 26,4%, với lợi nhuận trung bình lãi kép 10%/năm kể từ khi thành lập (4/12/2021). Quỹ VCBF-BCF tăng trưởng 27%, đạt lợi nhuận trung bình 6,68%/năm từ 22/8/2014. Quỹ VCBF-TBF ghi nhận lợi nhuận 20,2%, với mức trung bình 7,36%/năm từ 24/12/2013. Quỹ VCBF-FIF đạt lợi nhuận 7,4%, trung bình 8,16%/năm từ 9/8/2019. Đây là năm thứ ba liên tiếp các quỹ VCBF dẫn đầu lợi nhuận lũy kế (2022-2024) trong các phân khúc cổ phiếu, cân bằng và trái phiếu.

Bà Nguyễn Thị Hằng Nga, Tổng giám đốc VCBF, nhấn mạnh triết lý đầu tư vào doanh nghiệp thay vì chỉ giao dịch cổ phiếu. “Chúng tôi kiên trì nắm giữ danh mục, không vội bán khi thị trường biến động,” bà Nga chia sẻ. Chiến lược chọn lọc doanh nghiệp có nền tảng tài chính vững chắc đã giúp VCBF đạt kết quả vượt trội. Đặc biệt, quỹ mới VCBF-AIF thu hút hơn 1.100 nhà đầu tư cá nhân trong chưa đầy một tháng, phản ánh niềm tin mạnh mẽ vào chiến lược đầu tư chủ động.

VCBF cũng mở rộng mạng lưới phân phối, hợp tác với các công ty chứng khoán và nền tảng fintech, đưa sản phẩm quỹ đến gần hơn với nhà đầu tư cá nhân trên toàn quốc. Sự tăng trưởng tài sản và hiệu suất quỹ cho thấy VCBF đang tận dụng tốt xu hướng thị trường chứng khoán Việt Nam, vốn ghi nhận đà phục hồi trong năm 2024.

Phân tích hiệu suất quỹ và tác động thị trường

Sự tăng trưởng 93,8% tổng tài sản của VCBF, từ khoảng 1.075 tỉ đồng năm 2023 lên 2.083 tỉ đồng năm 2024, là kết quả của chiến lược đầu tư dài hạn và quản trị rủi ro hiệu quả. So với VN-Index (tăng 12,1%), các quỹ VCBF-MGF (26,4%), VCBF-BCF (27%), và VCBF-TBF (20,2%) vượt trội nhờ danh mục tập trung vào doanh nghiệp có nội lực tài chính mạnh. Quỹ VCBF-FIF, dù đạt lợi nhuận thấp hơn (7,4%), vẫn phù hợp với nhà đầu tư ưu tiên an toàn vốn trong bối cảnh thị trường trái phiếu biến động.

Lợi nhuận trung bình lãi kép của các quỹ, dao động từ 6,68% đến 10%/năm, cho thấy sự ổn định dài hạn. Ví dụ, VCBF-BCF duy trì lợi nhuận 6,68%/năm trong hơn một thập kỷ, vượt xa lãi suất ngân hàng (trung bình 5-6%/năm). Điều này đặc biệt hấp dẫn với nhà đầu tư dài hạn, vốn tìm kiếm lợi nhuận bền vững thay vì chạy theo biến động ngắn hạn. Việc dẫn đầu lợi nhuận lũy kế ba năm (2022-2024) trong cả ba phân khúc quỹ khẳng định vị thế của VCBF trên thị trường.

Sự thành công của VCBF-AIF, thu hút 1.100 nhà đầu tư cá nhân trong chưa đầy một tháng, phản ánh xu hướng ngày càng nhiều người Việt tham gia đầu tư gián tiếp qua quỹ mở. So với năm 2020, khi quỹ mở còn xa lạ, quy mô tài sản VCBF tăng gấp đôi, cho thấy niềm tin vào các sản phẩm tài chính chuyên nghiệp. Việc hợp tác với fintech cũng giúp VCBF tiếp cận thế hệ trẻ, vốn ưa chuộng giao dịch trực tuyến.

Tuy nhiên, thị trường chứng khoán Việt Nam năm 2024 không thiếu thách thức. Biến động từ chính sách toàn cầu và lãi suất tăng đã khiến nhà đầu tư thận trọng. VCBF đã linh hoạt điều chỉnh danh mục, giảm tỷ trọng ngành logistics và thương mại, tăng phân bổ vào tiêu dùng và ngân hàng. Với trái phiếu, VCBF ưu tiên doanh nghiệp minh bạch, tuân thủ pháp lý, đảm bảo an toàn vốn trong bối cảnh quy định siết chặt thị trường trái phiếu doanh nghiệp.

Triển vọng đầu tư chứng khoán Việt Nam 2025

Nhìn sang năm 2025, thị trường chứng khoán Việt Nam dự báo tiếp tục tăng trưởng, nhưng chịu áp lực từ bất ổn toàn cầu, đặc biệt chính sách thuế quan mới của Mỹ. Theo 60s Hôm Nay, xu hướng phòng thủ đang nổi lên, với dòng vốn dịch chuyển từ cổ phiếu sang trái phiếu. Tuy nhiên, thị trường trái phiếu doanh nghiệp chững lại do quy định pháp lý, đòi hỏi nhà đầu tư cân nhắc kỹ danh mục.

VCBF dự kiến duy trì chiến lược linh hoạt, tập trung vào tiêu dùng, ngân hàng, công nghệ, hạ tầng và du lịch. Các ngành này có tiềm năng tăng trưởng nhờ nhu cầu nội địa mạnh và chính sách thúc đẩy đầu tư công. Nhà đầu tư cá nhân nên xem xét tham gia quỹ mở như VCBF-MGF hoặc VCBF-BCF, với lợi nhuận trung bình 6,68-10%/năm, phù hợp cho danh mục dài hạn. Danh mục nên đa dạng, kết hợp cổ phiếu, trái phiếu và bất động sản để giảm rủi ro.

Doanh nghiệp quản lý quỹ cần tăng cường minh bạch và ứng dụng fintech để thu hút nhà đầu tư trẻ. Rủi ro từ biến động địa chính trị và lãi suất toàn cầu đòi hỏi VCBF tiếp tục quản trị rủi ro chặt chẽ. Thị trường bất động sản, dù không phải trọng tâm của VCBF, cũng có thể hưởng lợi gián tiếp nếu các ngành hạ tầng và du lịch tăng trưởng.

VCBF ghi dấu với tài sản tăng 93,8% và lợi nhuận quỹ vượt VN-Index. Chiến lược đầu tư dài hạn mở ra cơ hội sinh lời bền vững, nhưng nhà đầu tư cần thận trọng trước biến động toàn cầu. Quỹ mở VCBF, với hiệu suất ổn định, là lựa chọn hấp dẫn cho danh mục dài hạn, đặc biệt trong bối cảnh thị trường đầy thách thức.

Bảo Long

Nguồn tham khảo: Tin Nhanh Chứng Khoán